Socialisme blev først introduceret i Indonesien i 1920'erne af det indonesiske kommunistiske parti (PKI).
Under Soekarnos regeringstid i 1950'erne og 1960'erne vedtog Indonesien socialistisk ideologi som grundlag for national udvikling.
På det tidspunkt blev økonomiske sektorer som olie, gas og minedrift nationalisering overtaget af staten.
Begrebet socialisering anvendes også til plantagen og industrisektorerne med det formål at styrke den nationale økonomi og reducere social ulighed.
I løbet af den nye orden æra i 1960'erne til 1990'erne blev socialismen imidlertid en ideologi, der blev marginaliseret og endda undertrykt af regeringen.
Kun i reform -æraen i slutningen af 1990'erne blev socialismen igen det emne, der blev diskuteret blandt akademikere og sociale aktivister.
En af de berømte indonesiske socialistiske figurer er Pramoedya Ananta Toer, en aktiv forfatter og intellektuel i Soekarno og New Order -æraen.
På nuværende tidspunkt er det indonesiske Arbejderparti (PBI) et politisk parti i Indonesien, der bærer en socialistisk og marxistisk ideologi.
I Indonesien er der stadig debat og kontrovers om, hvorvidt socialisme kan anvendes effektivt i forbindelse med Indonesien, der er rig på social, kulturel og religiøs mangfoldighed.
Ikke desto mindre er der mange sociale bevægelser og samfund, der kæmper for at skabe et mere retfærdigt og retfærdigt samfund i Indonesien ved at udføre socialistiske værdier.